第一共和銀行懶人包│美東時間4月30日，第一共和銀行FRC宣佈破產，由美國聯邦存款保險公司(FDIC)接管、摩根大通JPMorgan收購，成為繼2008年金融風暴以來第二大銀行倒閉案，也是本輪銀行危機第三家倒閉的銀行。
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第一共和銀行懶人包│銀行介紹
First Republic Bank 第一共和銀行，股票代碼 FRC.US，於1985年成立在舊金山，主要業務為私人財富管理，更是美國大盤指數S&P 500的成份股。
該行主要客戶為美國東西岸的高資產人士的行業菁英，旗下客戶擁有超高資產的存款，幾度獲選「美國最有品牌價值的銀行」，是美國規模第十四大的銀行。該行在新冠疫情爆發期間，因為美聯儲公佈的超低利率而生意興隆。
今年歐美銀行危機爆發以來，該行市值從205億美元縮水至9.5億美元，係繼SVB矽谷銀行、CS瑞士信貸倒閉以來，第三家成為本輪金融風暴中心的銀行。
該行的倒閉，也是今年美國第三起銀行倒閉案，是繼Signature簽名銀行、SVB矽谷銀行之後倒閉的第三家銀行，其規模比第16大的矽谷銀行還大，也是繼2008年金融風暴以來第二大銀行倒閉案。
目前第一共和銀行總資產約為2,291億美元，存款約為1039億美元，於美東時間4月30日正式被美國聯邦存款保險公司(FDIC)接管，確定由摩根大通(JPMorgan)收購，並承接其所有存款。
第一共和銀行懶人包│美國銀行倒閉規模
| 規模排行 | 倒閉時間 | 銀行 | 銀行資產 |
| 1 | 2008年9月 | Washington Mutual Bank 華盛頓互惠銀行 | 3070億美元 |
| 2 | 2023年4月 | First Republic Bank 第一共和銀行 | 2291億美元 |
| 3 | 2023年3月 | Silicon Valley Bank 矽谷銀行 | 2090億美元 |
第一共和銀行懶人包│時間線
下列時間皆為美東時間。
2023年3月8日
SVB矽谷銀行暴雷，引發美國區域銀行股相繼暴跌，大型銀行股也受影響。
2023年3月12日
美聯儲向第一共和銀行提供700億美元流動性。
2023年3月16日
第一共和銀行多名高管被爆從去年11月開始大量拋售FRC股票。
- 首席風險官及其家人：拋售500萬美元FRC
- 執行主席：拋售450萬美元FRC
- 私人財富管理總裁：拋售350萬美元FRC
- 首席執行官：拋售230萬美元FRC
2023年4月16日
美國11間大型銀行向第一共和銀行緊急注資共1000億美元。
- 各注資50億美元之銀行：計4家，為美國銀行、花旗銀行、摩根大通、富國銀行
- 各注資25億美元之銀行：計2家，為高盛銀行、摩根史坦利
- 各注資10億美元之銀行：計5家，為紐約梅隆銀行、PNC銀行、道富公司、Truist銀行、美國合眾銀行
2023年4月24日
第一共和銀行2023年Q1業績公佈。
- 存款：1045億美元
-較上季減少41%，流失720億美元存款
-剔除11家大行注資，實際流失1020億美元存款 - 營收：12.1億美元，同比減少13.4%
- 淨利潤：2.7億美元，同比減少32.9%
- 淨利息：9.2億美元，同比減少19.4%
- 淨利潤率：1.77%，上季則為2.45%
- 未投保存款比例：70%
-SVB矽谷銀行未投保存款比例為94%；但即使發生銀行擠兌，FRC的比例也難以承受
2023年4月30日
美國聯邦存款保險公司（FDIC）宣佈接管第一共和銀行，已與摩根大通JPMorgan達成協議：摩根大通將接手第一共和銀行的全部存款和所有資產。
第一共和銀行懶人包│自救措施
1.削減高管薪資
2.裁減辦公室
3.裁員20%~25%
-導致多位理財顧問離職
市場懷疑：由於第一共和銀行主要業務是私人財富管理，理財顧問的裁員便嚴重降低該行對客戶的吸引力和存款流入
4.縮減資產負債表規模
-第一共和銀行原本計劃出售500億~1000億美元資產，包括股票、長期抵押債券
市場懷疑：FRC計劃出售的資產價值不高，交易難度高，即使出售也無法彌補賬面虧損
第一共和銀行懶人包│三種結局
上週第一共和銀行股價暴跌超過90%後，市場便預測該行下列三種結局。
1.聯邦政府放任不管
-在流動性充足情況下，讓第一共和銀行自己堅持到債務到期
市場懷疑：FRC或難以自身堅持到到期日
2.求助業內大行
-尋求大型銀行、私募機構買家，出售同時也優先給予股權
市場懷疑：若出現銀行擠兌，買家也要承受巨額損失
3.直接宣佈破產
-第一共和銀行直接宣佈破產，政府機構如FIDC便行介入，接管FRC與其資產，償還客戶的存款
–週末，第一共和銀行直接宣佈破產，進入政府接管程序
市場懷疑：政府接管後，難以保障股東與債權人的利益
第一共和銀行懶人包│美聯儲還加息嗎？
香港時間5月4日，美聯儲即將發佈本月議息決議。第一共和銀行臨前宣佈破產，是否會阻止美國加息腳步？
金融市場和外界反應兩極
第一共和銀行的倒閉，金融市場和外界反應兩極。
據«華爾街日報»，美國區域銀行在今年第一季都面臨存款流失的狀況，但程度遠遠不及第一共和銀行的720億或1020億（剔除大行注資）存款流失，無法相提並論。該報認為第一共和銀行的倒閉可謂孤立性事件，不太可能掀起另一場信心危機。
然而兩個月內，美國第三家銀行倒閉引人側目，另外界保持對美國銀行體系的整體擔憂。
穆迪下調11間美國銀行評級
4月12日，穆迪將11家美國銀行信用降級，包括彼時還未倒閉的第一共和銀行、非地區性銀行的全美第五大銀行美國合眾銀行，與其他九家區域性銀行。
- U.S. Bancorp 美國合眾銀行 ：資產規模6820億美元
- First Republic Bank 第一共和銀行：資產規模2126億美元
- Zions Bancorp 錫安銀行：資產規模890億美元
- Comercia 聯信銀行：資產規模854億美元
- Western Alliance 西聯銀行：資產規模677億美元
- Bank of Hawaii 夏威夷銀行：資產規模240億美元
- INTRUST Bank：資產規模74億美元
- Associated Bank 聯合銀行：資產規模39億美元
- UMB Financial Corp UMB金融公司：資產規模33億美元
- First Hawaiian Bank 第一夏威夷銀行：資產規模25億美元
- Washington Federal 華盛頓聯邦銀行：資產規模19億美元
5月加息預測大幅下降
根據CME美聯儲觀察，第一共和銀行暴雷後，再次下調本週美聯儲可能加息幅度。
| 日期 | 5月加息25個基點 | 5月利率保持不變 |
| 4月27日 | 76.2% | 23.8% |
| 4月17日 | 98.4% | 1.6% |
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